Dywidendy a zyski kapitałowe
Inwestycje różnią się pod względem zysków lub zysków jako zyski kapitałowe lub dywidendy. Oba są narzędziami do budowania bogactwa, ale na tym kończy się podobieństwo.
Kiedy inwestorzy sprzedają inwestycje za kwotę wyższą niż pierwotnie zakupiona, różnica między wartościami nazywana jest zyskiem kapitałowym. Na przykład, jeśli kupisz akcje za 2000 USD i sprzedasz je za 2500 USD, osiągniesz zysk kapitałowy w wysokości 500 USD.
Okresowe wypłaty odsetek od spółki emitującej akcje w okresie własności są nazywane dywidendami. Zyski kapitałowe są traktowane zupełnie inaczej niż zwroty z dywidend.
Podczas gdy inwestycje rosną w wyniku wzrostu wartości kapitału, spółki przekazują część zysków akcjonariuszom w formie dywidend. Tak więc, chociaż zyski kapitałowe dają zwrot z inwestycji, dywidendy prowadzą do zysków. Podczas gdy akcjonariusze otrzymują dochód natychmiast w przypadku dywidend, zyski kapitałowe wynikają ze sprzedaży inwestycji, a nie wcześniej.
Dywidendy a zyski kapitałowe - różnice
Zarobki : wzrost cen / zyski kapitałowe i dywidendy to dwie bardzo różne strony tej samej monety; każdy liczy się z pewnych powodów. Na przykład, jeśli chodzi o deklaracje podatkowe, zyski kapitałowe są opodatkowane zupełnie inaczej niż dywidendy. W wielu krajach, takich jak Kanada, zyski kapitałowe są opodatkowane według niższej stawki, co powoduje, że ludzie wolą wzrost niż opcje dywidendowe.
Wydatki : Ale jeśli chodzi o wydatki, pojawia się zupełnie inny scenariusz, w którym ludzie wydają dochody z inwestycji (dywidendy i odsetki) i nie dotykają kapitału (zyski kapitałowe). Badania Harvarda, NYU i profesorów Uniwersytetu Stanforda wykazały, że konsumpcja silniej reaguje na zwroty jako dywidendy niż zyski kapitałowe.
Koncepcja mentalnego czerpania działa tutaj jako dywidenda i odsetki postrzegane jako bardziej trwałe i trwałe źródła dochodu, które można spożywać bez szkodzenia bogactwu, podczas gdy zyski kapitałowe nie są trwałe, więc ich wycofanie będzie miało negatywny wpływ na całkowite bogactwo. Podział tych dwóch na dwie bardzo różne kategorie odpowiada na różne reakcje na nie.
Budowanie obligacji: akcje o wysokim dochodzie i niskich zwrotach
Paradoks inwestowania w dywidendy polega na tym, że wielu inwestorów wybiera akcje o wysokiej stopie zwrotu, myśląc, że osiągną lepsze wyniki niż akcje o niskiej stopie zwrotu. Chociaż może to być prawda w perspektywie krótkoterminowej, niekoniecznie musi tak być w perspektywie długoterminowej.
Z drugiej strony dywersyfikacja portfela zmaksymalizuje zwroty i zminimalizuje ryzyko. Dążenie do wyższych zysków w świecie o stałym dochodzie niesie ze sobą niewielkie ryzyko! Kompromis polega na tym, że ryzyko jest kompensowane przez wyższą wydajność różnych rodzajów ryzyka:
- Standardowe ryzyko
- Ryzyko stopyprocentowej
- Ryzyko inflacji
Ale wadą jest to, że obligacje o wyższej rentowności wiążą się również z wyższym ryzykiem. Pogoń za wysokodochodowymi papierami wartościowymi do utrzymania się na oprocentowaniu może doprowadzić do Twojej finansowej śmierci, jeśli profil ryzyka wzrośnie poza możliwe do zarządzania proporcje.
Inwestorzy muszą także uważać na różnice w podatkach. Podczas gdy dywidendy z akcji i zyski kapitałowe są w wielu przypadkach opodatkowane według tej samej stawki, obligacje to zupełnie inna historia.
Zwiększenie rentowności portfela spowoduje również wzrost podatku. Dlatego wybór zróżnicowanego portfela jest o wiele lepszy niż wkładanie jaj do jednego koszyka i oczekiwanie wysokich zysków, ponieważ papiery wartościowe są bardzo wydajne.
Polecane kursy
- Szkolenie w zakresie fuzji i przejęć
- Zaawansowane szkolenie księgowe
- Finanse na niefinansowe szkolenie online
- Kurs certyfikacji zarządzania finansami
Akcje zwykłe, nietypowe dywidendy
Obecnie spółki nie są prawnie zobowiązane do wypłacania dywidendy z akcji zwykłych, nawet jeśli są rentowne. Jednak w przypadku wzrostu zysków netto firma musi zwiększyć dywidendę.
Akcje zwykłe i preferowane przynoszą dywidendy. Większość firm wypłaca dywidendy raz na kwartał. Dość dywidendy, które są dość hojne, wypłacane są przez niektóre akcje zwane akcjami dochodowymi, ponieważ gwarantują stabilne zwroty. Wisienką na torcie są dodatkowe zyski w postaci zysków kapitałowych.
Zyski kapitałowe: zyski z aprecjacji kapitału
Kupując akcje, inwestorzy mogą mieć nadzieję, że postrzegana wartość spółki wzrośnie. Doprowadzi to do zysków kapitałowych tylko wtedy, gdy akcje zostaną później sprzedane po wyższej cenie.
Kupowanie na niskim poziomie i sprzedawanie na wysokim poziomie w krótkim okresie nazywa się handlem krótkoterminowym. I odwrotnie, wzrost w czasie następuje poprzez zapasy wzrostu. Są uważane za lepszą opcję, ponieważ wiele akcji przychodu wypłaca czasami bardzo niską / zerową dywidendę.
Najważniejsze jest to, że zapasy są kupowane na inwestycje. W końcu zrównoważenie dochodów i wzrostu jest sposobem na uzyskanie tego, co najlepsze z obu światów. Rynek papierów wartościowych tworzy bogactwo poprzez wzrost wartości kapitału (wzrost) lub wypłaty (dywidendy).
Należy jednak pamiętać, że dywidendy są nieoczekiwanym bohaterem w sadze giełdowej ze względu na ich wiarygodność.
Czy inwestowanie poprzez dywidendy jest lepszym sposobem na zwiększenie jaja lęgowego? Otoczenie ekonomiczne jest równie ważne jak dywersyfikacja portfela.
Liczenie kurczaków przed wykluciem może mieć katastrofalne konsekwencje na rynkach finansowych. Globalne niepewności czynią dywidendy atrakcyjną propozycją.
Skoncentrowanie się na spółkach o zdrowych dywidendach i niezdrowym wzroście może zagrozić Twojemu finansowemu dobrobytowi. Zyski kapitałowe (krótko- lub długoterminowe) są równie ważne. Weź również pod uwagę implikacje podatkowe zysków kapitałowych i dywidend przy planowaniu strategii inwestycyjnej.
Styl inwestowania: klucz do sukcesu finansowego
Styl inwestowania jest ważnym wyznacznikiem tego, czy należy dążyć do dywidend czy zysków kapitałowych z akcji. Akcje wypłacające dywidendy oferują minimalny roczny dochód, który oferuje maksymalne zwroty w porównaniu do rachunków rynku pieniężnego, rachunków oszczędnościowych lub obligacji.
Ale jeśli znoszenie wahań cen akcji jest realną propozycją dla inwestorów z długim horyzontem czasowym, zyski kapitałowe lub opcje wzrostu są zdecydowanie lepszym wyborem.
Opcja wzrostu wskazuje zyski, które można zainwestować. Zyski wraz z kapitałem inwestowane są w akcje, które zarabiają gotówkę. Wartość aktywów netto dla opcji wzrostu i dywidendy nie jest taka sama.
Jeśli chodzi o opcję reinwestycji dywidendy, zyski są dzielone w jednostkach według wartości NAV, a nie w gotówce. Reinwestowanie dywidendy jest zatem równe wzrostowi kapitału funduszy akcyjnych.
Która opcja jest lepsza - wzrost czy dywidenda? Kluczem do tej odpowiedzi jest zapotrzebowanie na gotówkę, ramy czasowe i efektywność podatkowa.
Efektywność podatkowa jest często decydującym kryterium. Fundusze akcyjne są bardziej odpowiednie na dłuższą metę, zwłaszcza że długoterminowe zyski kapitałowe są wolne od podatku. Tolerancja ryzyka jest również kluczowym czynnikiem. Jeśli masz awersję do ryzyka, wypłaty są drogą do zysków.
Fundusze wspólnego inwestowania: wzrost kontra dywidenda
Wartości aktywów netto z tytułu dywidend są niższe niż opcja wzrostu. Zatem dla tego samego zestawu akcji i obligacji charakter podziału zysku jest inny. Zachowanie, cel, zarządzający funduszem i wyniki mogą być wspólne, ale sposób dostarczania zwrotów jest zupełnie inny. Więc od czego zależy zwrot?
Opcja wzrostu : w ramach tej opcji nie otrzymuje się zwrotów w postaci pośredniej. Płatności nie będą uzyskiwane w formie odsetek, zysków, premii lub dywidend. Zwrot to po prostu różnica między ceną kupna i sprzedaży, podobnie jak złoto.
W przypadku opcji wzrostu możliwe są złote korzyści dzięki różnicy między ceną kosztu (NAV w dniu inwestycji) a ceną sprzedaży (NAV w dniu sprzedaży).
Na przykład, jeśli kupiłeś 100 jednostek schematu MF w NAV w wysokości 50 INR i sprzedałeś to, gdy NAV wzrosło o 70 INR, aby uzyskać zwrot w wysokości 7000 INR.
W międzyczasie nie będzie wypłaty. Jeśli chcesz okresowo zwracać pieniądze, skorzystaj z opcji dywidendy. Ogólnie rzecz biorąc, celem inwestycji i względów podatkowych jest nadrzędny charakter praktyk inwestycyjnych.
Bogactwo można stworzyć tylko wtedy, gdy pozwolisz mu rosnąć. Jeśli planujesz zainwestować przez krótki czas, dłuższe fundusze inwestycyjne są dobrym rozwiązaniem. Mieszanie działa tutaj.
W przypadku inwestycji na okres krótszy niż jeden rok wiąże się z inwestycjami w fundusze dłużne, można przejść przez opcję dywidendy lub opcję reinwestycji dywidendy, głównie ze względów podatkowych.
Dywidendy wypłacane przy zakupie funduszy wspólnego inwestowania nazywane są wypłatami. Istnieją dwa rodzaje wypłat - dywidenda i zysk kapitałowy. Są to dwa kluczowe rodzaje dystrybucji lub wypłaty gotówki jako właściciel portfeli akcji.
Czasy podatkowe? Oto jakaś ulga!
Dywidendy i zyski kapitałowe różnią się od siebie. Największa różnica między tymi dwoma rodzajami dystrybucji polega na tym, że oba są opodatkowane zupełnie inaczej. Zysk kapitałowy odnosi się do zysku, który jest realizowany po sprzedaży akcji. Jeśli posiadasz pojedyncze zapasy
Różnica między zyskiem kapitałowym a dywidendą jest dość prosta. Dywidenda to planowana wypłata, która zazwyczaj powstaje, gdy poszczególne akcje w portfelu wypłacają dywidendy.
Zarządzający funduszem wspólnego inwestowania przekaże te dywidendy inwestorom indywidualnym zgodnie z zaplanowanym harmonogramem. Zysk kapitałowy powstaje w punkcie sprzedaży. Największą różnicą między nimi jest sposób, w jaki są opodatkowane.
Zysk kapitałowy odnosi się do zysku osiągniętego po sprzedaży akcji. Jeśli posiadasz pojedyncze akcje, które są sprzedawane, podatek od zysków kapitałowych będzie musiał zostać zapłacony. Dochód z dywidend jest opodatkowany według różnych stawek, zwykle według zwykłej stawki podatku dochodowego.
Harmonogram podatkowy dla zysków kapitałowych różni się również od dochodów z dywidend. Jeśli masz czas na opodatkowanie, dywersyfikacja jest dobrym sposobem na obniżenie zobowiązań podatkowych.
Spójrz na podział całkowitego podziału, aby zobaczyć, która część pochodzi z dywidend, a która z zysków kapitałowych. Znajdź równowagę między nimi.
Niektóre MF wypłacają gotówkę jako dywidendy w ciągu kwartału lub roku. Inni wypłacają zyski kapitałowe w formie ryczałtu na koniec roku. Może to również skutkować nieplanowanymi podziałami zysków kapitałowych.
Skonsultuj się z doradcą podatkowym lub urzędem certyfikacji, aby ustalić indywidualną stawkę podatkową. Podatek od zysków kapitałowych jest ogólnie niższy niż ogólna stawka podatku dochodowego od osób fizycznych. Zyski kapitałowe uzyskane z rachunków wolnych od podatku nie są opodatkowane.
Aby uniknąć płacenia podatków od zysków kapitałowych i dywidend, pasywne zarabianie jest koniecznością. Bądź aktywny w swoim podejściu, jeśli chcesz zmniejszyć zobowiązania podatkowe.
Reinwestycja dywidendy kontra dywidendy:
Polityka podatkowa powinna dyktować wybór opcji reinwestycji dywidendy i żadne inne kryterium nie ma tak dużego znaczenia. Jeśli chodzi o NAV, nie ma różnicy między opcją dywidendy a opcją reinwestycji dywidendy.
Wartość aktywów netto opcji prima na dywidendę stosuje się również do opcji reinwestycji dywidendy. W ramach opcji reinwestycji, zamiast fizycznego otrzymania dywidendy w banku, MF wypłaca ją u źródła poprzez przydzielenie inwestorowi dodatkowych jednostek w programie.
Fundusz wspólnego inwestowania wraca u źródła poprzez przydzielenie inwestorowi dodatkowych jednostek w ramach programu. To samo można było osiągnąć po otrzymaniu dywidendy.
Czek musi zostać obcięty, aby zainwestować kwotę dywidendy w program - jest to jedyna różnica pod względem oszczędności czasu.
Inwestorzy funduszy inwestycyjnych muszą zadać pewne pytania, aby upewnić się, że są na dobrej drodze do wzrostu.
P.1: Czy ten podatek inwestycyjny jest wydajny?
P.2: Czy inwestycja obniża zobowiązanie podatkowe?
P.3: Czy wartość tej inwestycji wzrośnie?
P.4: Czy zapewnia regularne zwroty?
P.5: Czy w zainwestowanej wartości rośnie wartość?
Istnieją różne rodzaje kompromisów. Im wyższe ryzyko, tym więcej zwrotów. Jeżeli inwestycje zapewniają regularne dochody, nie ma aprecjacji wartości zainwestowanej.
Jeżeli inwestycja zostanie wybrana w celu zapewnienia możliwości wzrostu, będzie brakować regularnych dochodów w formie dywidend. Wybierz pomiędzy funduszami akcyjnymi a opcją dywidendy, aby uzyskać regularny dochód.
Aby uzyskać wzrost wartości kapitału w portfelu zadłużenia, inwestorzy mogą kupić fundusz dłużny i wybrać opcję wzrostu. Jeśli celem jest regularny dochód, inwestorzy mogą kupować fundusze akcyjne i wybrać opcję dywidendy.
Jeśli chcesz czerpać korzyści z zysków kapitałowych, a także dywidend, MF są właściwym wyborem. Wybieraj pomiędzy opcjami dywidendy i wzrostu na podstawie implikacji podatkowych.
Wniosek
Dywidenda czy wzrost? Zyski kapitałowe czy wypłata dywidendy? Wzrost wartości kapitału czy stały zwrot z inwestycji? Jak każdy inny wybór w życiu, wybór pomiędzy dywidendą a opcją wzrostu ma swój własny zestaw zalet i pułapek dla każdej podejmowanej decyzji.
Wybieraj mądrze, aby inwestycje były źródłem dobrobytu i ścieżką wzrostu. Istnieje wiele instrumentów inwestycyjnych, które napędzają wzrost, ale MF oferują wzrost i dywidendy, stabilność i dywersyfikację oraz zwroty plus wzrost kapitału tylko wtedy, gdy dokonasz właściwego wyboru.
Polecane artykuły
Oto kilka artykułów, które pomogą Ci uzyskać więcej szczegółów poprzez link.
- Wszystko, co chciałeś wiedzieć o zarządzaniu majątkiem w Indiach
- Fundusz inwestycyjny i giełdowy
- 10 rzeczy, które warto wiedzieć o funduszach wspólnego inwestowania
- Stock vs Opcje - Jakie są korzyści
- Przewaga różnych rodzajów funduszy wspólnego inwestowania (przewodnik futures)
- Zapasy wzrostu a zapasy wartości: jakie są różnice
- Formula Galk Formula zysków kapitałowych (przykłady z szablonem Excel)