Różnica między nominalnymi a rzeczywistymi stopami procentowymi
Stopy procentowe są bardzo istotną częścią instrumentów finansowych i branży finansowej jako całości. Pomagają inwestorom i menedżerom finansowym w podejmowaniu decyzji w wyborze odpowiednich instrumentów dla ich potrzeb i profilu ryzyka. Jednak sama analiza stóp procentowych nie wystarczy w przypadku inwestycji długoterminowych, ponieważ inflacja również odgrywa w tym dużą rolę. Z tego powodu mamy dwa rodzaje stóp procentowych: nominalne stopy procentowe i rzeczywiste stopy procentowe. Przyjrzyjmy się głęboko i zrozumiemy zarówno nominalne, jak i realne stopy procentowe.
Nominalne stopy procentowe
Nominalne stopy procentowe to stopa zwrotu, którą inwestor lub pożyczkobiorca otrzyma lub będzie musiał zapłacić na rynku bez korekty o inflację. Na przykład oprocentowanie rachunków bankowych, obligacji, pożyczek itp. To nominalne stopy procentowe. Jest to naprawdę łatwe do zrozumienia, na przykład: jeśli zdeponowałeś 100 USD na swoim koncie bankowym, a twój bank oferuje 5% rocznie oprocentowania, będziesz mieć 105 USD (100 + 0, 05 * 100) na koncie do końca rok. Podobnie, jeśli pożyczyłeś od kogoś 100 $, a on nalicza 3% odsetek, musisz spłacić 103 $ na koniec roku.
Realne stopy procentowe
Nominalne zainteresowanie jest dość łatwą do zrozumienia koncepcją. Ale kiedy widzimy efekt inflacji, sprawy stają się bardziej interesujące. Kontynuując powyższy przykład, deponowanie pieniędzy w banku da nam 5% odsetek, a my zarobimy 5 $ odsetek. Ale jeśli inflacja wynosi 3% rocznie, oznacza to, że towary i usługi, które możemy kupić za, powiedzmy 100 USD, musimy teraz zapłacić 103 USD za tę samą ilość towarów i usług. Tak skutecznie zarobiliśmy tylko 2 USD (5–3 USD). Zasadniczo więc rzeczywiste stopy procentowe dają prawdziwy obraz siły nabywczej konsumenta.
Bezpośrednie porównanie między nominalnymi a rzeczywistymi stopami procentowymi (infografiki)
Poniżej znajduje się 6 najważniejszych różnic między nominalnymi a rzeczywistymi stopami procentowymi 
Kluczowe różnice między nominalnymi a rzeczywistymi stopami procentowymi
Chociaż zarówno nominalne, jak i realne stopy procentowe dają nam wyobrażenie o tym, co możemy zarobić na inwestycjach lub musimy zapłacić, jeśli zaciągniemy pożyczkę; omówmy niektóre z głównych różnic między nominalną a rzeczywistą stopą procentową
- Jak wspomniano wcześniej, nominalna stopa procentowa jest rynkową stopą zwrotu / odsetek, która zostanie uzyskana / naliczona klientowi, podczas gdy rzeczywista stopa procentowa jest efektywną stopą, którą inwestor zrealizuje.
- Nominalna stopa procentowa nie ma wpływu na uwzględnioną w niej inflację, podczas gdy realna stopa procentowa jest obliczana po usunięciu efektu inflacji.
- Oprocentowanie banków, odsetki od pożyczek itp. Są nominalnymi stopami procentowymi. Rzeczywiste stopy procentowe pochodzą zasadniczo ze stóp nominalnych.
- Rzeczywista stopa procentowa jest zasadniczo oparta na zasadzie wartości pieniądza w czasie, inflacji itp., Która z czasem zmienia wartość pieniądza w sposób ciągły, efekt ten zostanie ujęty w stopach realnych. Nie występują takie korekty stawek nominalnych.
- Stawka nominalna nie może być ujemna i może spaść tylko do 0%, podczas gdy stopa rzeczywista może być ujemna. Na przykład: jeśli stopa nominalna na rynku wynosi 3%, ale sama inflacja wynosi 5%, inwestor faktycznie straci pieniądze i będzie miał ujemną rzeczywistą stopę procentową.
Tabela porównawcza nominalnych i realnych stóp procentowych
Spójrzmy na 6 najlepszych porównań między nominalnymi a rzeczywistymi stopami procentowymi
|
Nominalne oprocentowanie |
Realna stopa procentowa |
| Nominalna stopa procentowa nie uwzględnia efektu inflacji | Realne stopy procentowe obejmują efekt inflacji |
| Nominalne oprocentowanie = Realna stopa procentowa + stopa inflacji | Realna stopa procentowa = nominalna stopa procentowa - stopa inflacji |
| Nominalna stopa procentowa nie może być mniejsza niż zero | Realna stopa procentowa może być mniejsza niż zero, jeśli inflacja jest wyższa niż stopy nominalne |
| Stawki publikowane przez wszystkie instytucje finansowe, banki, przedsiębiorstwa itp. Są stawkami nominalnymi | Stawki realne nie są nigdzie publikowane, ale są to stawki pochodne |
| Nominalne stopy procentowe uwzględniają wartość pieniężną | Rzeczywiste stopy procentowe uwzględniają wartość okazji |
| Stawki nominalne powiedzą nam, co dzieje się na rynku i co się dzieje. To nie jest faktyczny zwrot, jaki otrzymamy. | Rzeczywiste stopy pokażą nam rzeczywisty zwrot z inwestycji po skorygowaniu efektu inflacji |
Wniosek - nominalne vs realne stopy procentowe
Nominalne stopy procentowe to narzędzia dostępne na rynku do określania zwrotu z inwestycji lub kosztu pożyczonych pieniędzy. Wszystkie instytucje finansowe, banki, korporacje itp. Podają nominalne stopy procentowe. Ale w rzeczywistości realna stopa procentowa odgrywa bardziej istotną rolę niż stopa nominalna. Rzeczywiste oprocentowanie zapewnia nam stosunkowo wyraźniejszy i realny obraz faktycznej kwoty pieniędzy / zwrotu, jaki można zarobić na inwestycjach w czasie. Informuje również pożyczkobiorcę o faktycznych kosztach, jakie musi ponieść, zaciągając pożyczkę. Rzeczywiste stopy procentowe mogą pomóc w podjęciu decyzji o terminie spłaty pożyczki; czy spłacanie z wyprzedzeniem jest korzystne czy kontynuowane w takim stanie? Krótko mówiąc, inwestorzy powinni mieć na uwadze zarówno nominalne, jak i realne stopy procentowe. Nominalne stopy procentowe pokażą mu, co panuje na rynku i jak rynek się porusza. Rzeczywiste stawki pokażą mu, jakie rzeczywiste zyski z rynku może uzyskać, aby powiększyć swój kapitał.
Polecane artykuły
Jest to wskazówka na temat największej różnicy między nominalnymi a rzeczywistymi stopami procentowymi. Tutaj omawiamy również kluczowe różnice w stosunku do nominalnej i rzeczywistej stopy procentowej z infografiką i tabelą porównawczą. Możesz także zapoznać się z poniższymi artykułami, aby dowiedzieć się więcej.
- Dywidendy kwalifikowane a zwykłe dywidendy.
- Porównanie akcji vs akcji.
- Różnice między pożyczkami a zaliczkami.
- Akcje vs obligacje
- Odsetki vs dywidenda | 8 najważniejszych różnic, które powinieneś znać