Skala oceny zdolności kredytowej -
Im wyższa ocena, tym lepiej dla ciebie… ups…. Co mój przyjaciel miał na myśli przez te słowa… Pan Ram zastanawiał się po spotkaniu z przyjacielem na obiedzie i dyskusji na temat skali oceny zdolności kredytowej.
Pan Ram o niskim wykształceniu chciał zainwestować 10000 Rs w instrument finansowy. Badał różne instrumenty finansowe, takie jak akcje, towary, ale stwierdził, że obligacje są jednym z najbezpieczniejszych instrumentów w porównaniu z akcjami i towarami. Podjął więc decyzję o inwestycji w obligację. Za pośrednictwem gazet odkrył, że wiele czołowych firm emituje obligacje. Znów więc się zdezorientował i nie mógł zdecydować, w które firmy inwestować, ale we wszystkich artykułach znalazł coś wspólnego, to jest zdolność kredytową, którą próbował omówić z przyjacielem, ale nic nie rozumiał. Pan Ram podejmuje decyzję o przejściu do trybu online i krótko rozumie skalę oceny zdolności kredytowej. Na początek najpierw rozumie znaczenie skali ratingu kredytowego.
Jaka jest skala oceny zdolności kredytowej?
Skala stosowana przez wierzycieli do oceny zdolności kredytowej danej osoby, tj. Prawdopodobieństwo, że dana osoba będzie w stanie spłacić zobowiązanie w całości w terminie lub nie, jest znane jako skala oceny zdolności kredytowej. Ocena wiarygodności kredytowej jest zapewniana przez różne agencje ratingowe.
Rating jest przyznawany każdemu emitentowi, tj. Indywidualnemu, korporacyjnemu, państwowemu, suwerennemu rządowi, który stara się pożyczyć pieniądze.
Ocena nie określa, czy inwestor naprawdę powinien kupić tę obligację, ale jest to tylko jeden z najważniejszych parametrów, które inwestor powinien rozważyć przed zainwestowaniem w jakąkolwiek obligację.
Rating sugeruje zarówno obecną sytuację, jak i wpływ przyszłych zdarzeń na ryzyko kredytowe.
Polecane kursy
- Analiza fundamentalna programu Comcast
- Internetowa ocena kredytowa szkolenia Cipla
- Kurs dotyczący fuzji i przejęć
- Ocena kredytowa kursu Educomp
Czego skala oceny zdolności kredytowej nie wskazuje?
Ocena nie sugeruje, czy:
- Skala oceny zdolności kredytowej nie mierzy sektorów wydajności, takich jak wahania cen lub wartość rynkowa.
- Oceniane papiery wartościowe są odpowiednie dla inwestora lub grupy inwestorów i niezależnie od tego, czy naprawdę powinni kupować, sprzedawać lub przechowywać oceniane papiery wartościowe
- Oceniony papier wartościowy jest odpowiedni, zgodnie z tolerancją inwestorów na ryzyko, lub cena papieru wartościowego jest idealna do jego oceny
- Wartość rynkowa zabezpieczenia zmieni się w przyszłości lub nie
Agencja ratingowa VS Biuro informacji kredytowej: -
Agencja ratingowa wydaje opinię dotyczącą spłaty zadłużenia przez pożyczkobiorcę, podczas gdy biuro kredytowe dostarcza informacji o wcześniejszych spłatach zadłużenia przez pożyczkobiorców.
Skala oceny kredytowej: -
Każda firma ma inny proces oceny wiarygodności kredytowej i inną skalę oceny wiarygodności kredytowej
Źródło - Standard & Poor's
Patrząc na tę tabelę, widzimy, że im wyższy rating, tym wyższa jest wiarygodność kredytowa emitenta.
Obligacje o różnym okresie zapadalności są różnie oceniane. Ratingi długoterminowe są przypisywane obligacjom o terminie wymagalności dłuższym niż 1 rok. Krótkoterminowe ratingi kredytowe są przypisywane obligacjom o terminie zapadalności krótszym niż 1 rok. Ogólnie rzecz biorąc, długoterminowe i krótkoterminowe ratingi kredytowe są ze sobą powiązane, więc w przypadku obniżenia ratingu długoterminowego emitenta rating krótkoterminowy zostaje automatycznie obniżony.
Dług inwestycyjny v / s Dług spekulacyjny: -
Klasa inwestycyjna jest określana jako papiery wartościowe, które są oceniane jako posiadające wyższą jakość kredytową, natomiast klasa spekulacyjna, która jest również określana jako klasa nieinwestycyjna, nazywana jest dłużnymi papierami wartościowymi, w przypadku których emitent jest obecnie w stanie spłacić, ale nie ma pewności, jak niekorzystna działalność lub ryzyko finansowe okoliczności i może mieć możliwość domyślnie.
Skala oceny odzysku: -
Niektóre agencje ratingowe uwzględniają również ratingi odzyskania środków, które sugerują opinię na temat kwoty, którą można odzyskać w przypadku niewykonania zobowiązania. Jest to jeden z ważnych czynników oceny jakości kredytowej firmy, głównie w ocenie zadłużenia nieinwestycyjnego.
| Ocena odzysku | Opis oceny | Oczekiwania na odzyskanie (%) | Rating emitenta w stosunku do ratingu kredytowego emitenta |
| 1+ | Wysokie oczekiwania, pełne wyleczenie | 100 | +3 |
| 1 | Bardzo wysoki odzysk | 90–100 | +2 |
| 2) | Znaczna poprawa | 70–90 | +1 |
| 3) | Znaczący powrót do zdrowia | 50–70 | 0 |
| 4 | Średni odzysk | 30–50 | 0 |
| 5 | Skromne odzyskiwanie | 10–30 | -1 |
| 6 | Niewielkie odzyskiwanie | 0–10 | -2 |
Źródło - Standard & Poor's
W roku 2003 firma Standard & Poor's zaczęła przypisywać ocenę odzysku. Używają skali ratingowej zamiast liter, aby wyrazić opinię na temat odsetka kapitału i niezapłaconych narosłych odsetek, których inwestorzy mogą oczekiwać w przypadku niewywiązania się z płatności.
Niniejsza opinia dotycząca odzyskiwania opiera się na różnych czynnikach, takich jak:
- Prawa, które inwestorzy i / lub wierzyciele mogą mieć do określonych aktywów
- Potencjalna wartość likwidacyjna aktywów jednostki, oraz
- Wynik formalnego postępowania upadłościowego lub nieformalnej pozasądowej restrukturyzacji.
Odzyskiwanie może mieć dowolną formę
- Gotówkowy
- Dług
- Udziałowe papiery wartościowe zreorganizowanego podmiotu
- Połączenie trzech
Dlaczego ocena zdolności kredytowej ciągle się zmienia?
Ratingi kredytowe nie są stałe. Zmieniają się od czasu do czasu, ponieważ jakość kredytowa emisji lub emitenta zmienia się w sposób, którego nie oczekiwano w momencie przyznania ratingu.
Rozważmy na przykład wprowadzenie nowej technologii, która nie była oczekiwana, a więc nie została uwzględniona podczas przypisywania oceny do firmy. Ta nowa technologia może mieć negatywny wpływ na finanse firmy. Może to wpłynąć na obniżenie obecnej oceny.
Wreszcie pan Ram uzyskał jasny obraz tego, co to jest skala oceny zdolności kredytowej i co jego przyjaciel miał na myśli przez słowo „Wyższa ocena” dla Ciebie
Skala oceny zdolności kredytowej Infografika
Poznaj sok z tego artykułu w ciągu jednej minuty, Infografika w skali oceny zdolności kredytowej
Polecane artykuły
Oto kilka artykułów, które pomogą Ci uzyskać więcej szczegółowych informacji na temat skali oceny zdolności kredytowej, więc po prostu przejdź przez link.
- Jak zostać doradcą finansowym? (Definicja, rola, znalezienie)
- 10 certyfikatów finansowych dla profesjonalisty - musisz wiedzieć
- 7 stopni kariery Opcje kariery, których nie jesteś świadomy